Єдиний торговий акаунт Bybit (UTA) високо цінується серед трейдерів та інвесторів за його універсальне налаштування та доступність. Такий акаунт дає трейдерам змогу комбінувати торгівлю та забезпечення крос-маржі без перемикання між акаунтами. Більшість інвесторів віддають перевагу UTA за оптимізацію ефективності капіталу. 

У цьому посібнику ми розглянемо нещодавно додану функцію налаштування заставних активів і дізнаємося кілька порад та рекомендацій, які допоможуть уникнути поширених помилок під час її використання.

Єдиний торговий акаунт (UTA) Bybit надає трейдерам доступ до функцій мультивалютної торгівлі, пропонуючи їм потужні можливості для об’єднання та налаштування їхніх активів і заставних активів без потреби перемикатися між акаунтами. 

За допомогою UTA на Bybit користувачі можуть використовувати режими 

, щоб торгувати маржинальними контрактами інших активів, не продаючи власні активи, а використовуючи як заставу активи підтримувальної маржі. Водночас їхній нереалізований прибуток може використовуватися як маржа для відкриття нових позицій. Маржа на UTA розраховується на основі загального рівня маржі акаунту, а не рівня позиції. 

Розуміння заставних активів

Трейдери, які використовують UTA на Bybit для торгівлі в режимі крос-маржі та портфельної маржі, можуть отримати чималу вигоду, оскільки їм не потрібно продавати свої активи для торгівлі іншими маржинальними контрактами. Саме тут з’являються заставні активи. 

Для кращого розуміння принципу роботи заставних активів візьмімо за приклад 

Концепція маржі тісно пов’язана з кредитним плечем, яке використовує позиковий капітал для збільшення

 (ROI). Під час маржинальної торгівлі кошти позичаються в брокера, щоб підвищити купівельну спроможність і додати кредитне плече задля збільшення капіталу. Таким чином, кредитне плече тісно пов’язане з маржею, оскільки воно передбачає використання позикових коштів для збільшення рентабельності інвестицій.

Якщо припустити, що ринок несприятливий для трейдера, це може ініціювати маржин-кол, за яким трейдеру необхідно буде внести додаткові кошти для виконання маржинальних вимог. Таку маржу називаються забезпеченням, оскільки вона підтримує довговічність позиції. Якщо трейдер не зможе забезпечити маржу, отриманий дефіцит призведе до 

 з метою покриття непогашеної заборгованості.

Коли на єдиному торговому акаунті Bybit активовано режим портфельної маржі, розрахунок маржинальних вимог зміниться. На відміну від стандартних розрахунків, він враховуватиме загальний ризик портфеля, а не кожної позиції окремо. Аналізуючи ризики на рівні портфеля, Bybit може знизити маржинальні вимоги трейдерів, збільшуючи їхню купівельну спроможність і гнучкість торгівлі. Іншими словами, трейдери можуть торгувати більшими позиціями, що вимагають меншу маржу, зберігаючи при цьому збалансований портфель хеджованих позицій зі збільшеним кредитним плечем. 

Нещодавно додана функція: розуміння заставних активів

Завдяки налаштуванню заставних активів трейдери матимуть підвищену ефективність капіталу, навіть якщо вони ефективно керують ризиками ліквідації, не ризикуючи активами, які потрібно утримувати.

Переваги налаштування заставних активів

Завдяки постійному оновленню UTA Bybit нещодавно запроваджена функція налаштування заставних активів стала першою в галузі, яка дозволяє користувачам налаштовувати свої заставні активи, пропонуючи їм краще керований портфель хеджованих позицій. 

Користувачі, які зберігають свої активи, можуть не використовувати певні активи як заставу. Для цього їм необхідно налаштувати бажану валюту як незабезпечену, і система відображатиме, що відповідний актив не підлягає забезпеченню. Коли користувач налаштовує валюту як незабезпечену, актив звільняється від ліквідації на UTA. Це також означає, що позиції на споті та деривативах не впливатимуть одна на одну. 

Налаштування заставних активів: приклад

Трейдер А в режимі крос-маржі або портфельної маржі вирішив виключити BTC, тому незабезпечені активи на UTA не конвертуватимуться в USD. Таким чином, різні коефіцієнти вартості застави будуть застосовуватися лише до різних активів залежно від вибраних заставних активів. 

Загальний баланс маржі в USD для UTA розраховується за такою формулою: 

Загальна вартість активів (в USD) 

= сума (актив 1 × відповідна індексна ціна в USD × відповідний коефіцієнт вартості застави + актив 2 × відповідна індексна ціна в USD × відповідний коефіцієнт вартості застави + … + актив N × відповідна індексна ціна в USD × відповідний коефіцієнт вартості застави)

 × коефіцієнт конверсії USDT

Коефіцієнт конверсії USD

Якщо для певної монети немає індексної ціни за безстроковим контрактом BTCUSDT, використовуватиметься ціна останньої угоди на спотовому ринку Bybit. 

Наприклад, індексна ціна в 

USD для ETH розраховуватиметься як 

 × коефіцієнт конверсії USDT. 

Однак зверніть увагу, що ставка підтримувальної маржі (MM) акаунту все одно призведе до ліквідації. 

Таким чином, щоразу, коли ставка MM сягає 100%, а трейдер А все ще утримує кілька позицій, але одна чи кілька позицій збиткові, це може призвести до того, що ставка підтримувальної маржі (MM) акаунту досягне 100%, і буде запущено ліквідацію. 

Готові почати роботу з UTA Bybit? 

Для початку оновіть свій акаунт, виконавши наведені нижче кроки.

1. Відкрийте сторінку спотової торгівлі, деривативів чи опціонів на Bybit або перейдіть у свій спотовий, деривативний акаунт чи акаунті USDC-деривативів на сторінці «Активи».

2. Клацніть «Перейти на єдиний торговий акаунт».

3. Завершіть навчання з UTA Bybit у спливному вікні та пройдіть усі короткі тести, щоб розпочати роботу.

Обмеження налаштовуваних заставних активів

Використовуючи єдиний торговий акаунт, користувачі можуть ізолювати ризик ліквідації деяких валют. Проте є кілька обмежень.

Коли акаунт перебуває на стадії ліквідації, налаштування заставних активів змінити неможливо.

Це пов’язано з тим, що спотові позиції чи позиції за деривативами, можливо, вже принесли 

. Залежно від ставки ММ, процес ліквідації може бути вже розпочато. Таким чином, змінення заставних активів може вплинути на ризики ліквідації. Трейдерам слід підтвердити свої налаштовані заставні активи, перш ніж підтверджувати ордери на спотовому ринку чи ринку деривативів.

Якщо ставка початкової маржі (IM) на UTA трейдера досягає або перевищує 80%, налаштування заставних активів не буде скориговано.

 Наприклад, якщо рівень початкової маржі (IMR) раніше складав 70%, а під час коригування певної застави система намагається розрахувати, що початкова маржа може досягти або перевищити 80%, це коригування не буде успішним. 

Проте, якщо баланс гаманця трейдера нижче ніж 0, заставні активи більше не можна налаштувати.

Хоч би як нам хотілося надати цю функцію всім трейдерам, наразі вона доступна лише для трейдерів категорій від VIP 0 до PRO. Bybit працює над оновленням цієї функції, прагнучи в майбутньому зробити її доступною для користувачів інституційних позик. 

Поширені помилки, яких слід уникати під час настроювання заставних активів

Налаштування заставних активів для торгівлі деривативами чи на споті відіграє важливу роль у керуванні ризиками та підвищенні ефективності капіталу. Однак трейдери можуть недооцінювати чи переоцінювати використання цієї функції. 

Ось кілька поширених помилок, яких трейдерам та установам слід уникати під час забезпечення активів. 

Відсутність диверсифікації

Сильно покладаючись на один тип заставного активу, трейдер чи установа може накликати на себе значні ризики. Диверсифікація допомагає розподілити ризик між різними активами, зменшуючи вплив ціни активу або коливання його вартості в нестабільному середовищі торгівлі. 

Наприклад, використання активу з високою волатильністю як застави може збільшити ризик маржин-колу. Якщо вартість заставного активу суттєво знизиться, можливо, вам знадобитися внести додаткову заставу, щоб покрити маржин-кол.

Нехтування «дисконтом»

 — це відсоткове зниження вартості застави з урахуванням потенційних коливань ринку. Нездатність застосувати відповідні дисконти може призвести до недооцінки ризику, пов’язаного із заставними активами, який потенційно здатний завдати трейдеру значних збитків.

Неналежний моніторинг

Заставні активи слід постійно контролювати, аби бути певними, що вони відповідають необхідним вимогам. Нездатність відстежувати вартість і якість вашої застави може призвести до «несподіванок» і потенційно дорогих маржин-колів.

Якщо для застави використовуються активи низької якості або з низьким рейтингом, це може призвести до більш високого ризику. З метою оцінки якості та кредитоспроможності заставних активів слід провести належну комплексну перевірку.

Нездатність ребалансувати ваш портфель

Ринкові умови час від часу змінюються, і вартість різних активів може коливатися. Якщо періодично не здійснювати ребалансування портфеля заставних активів, це може призвести до дисбалансу у вашій схильності до ризиків.

Таким чином, налаштування заставних активів для торгівлі деривативами чи на споті потребує ретельного розгляду та керування ризиками. Уникнення цих поширених помилок допоможе забезпечити більш безпечне та стабільне торгове середовище. 

Функція налаштовуваних заставних активів на UTA Bybit дозволяє трейдерам легко налаштовувати свої заставні активи для більш ефективного керування портфелем хеджованих позицій. Користувачі також можуть стратегічно використовувати свої прибутки та збитки, отримані на різних торгових ринках, для компенсації один одного, залежно від бажаних торгових стратегій і вибраних активів. 

Хоча ця функція поки недоступна для трейдерів Інституційних позик, Bybit активно оновлює платформу, додаючи покращені функції, щоб задовольнити потреби всіх трейдерів. У цілому торгівля заставними активами тягне за собою вищі ризики. Проконсультуйтеся з фінансовим аналітиком і здійсніть комплексну перевірку, перш ніж торгувати. 

Середній

2305-T3926_How_to_Use_Bybit_UTA_for_Effective_Risk_Management_1600x900_no_copy.png

Освоєння UTA Bybit: як налаштувати заставні активи

Єдиний торговий акаунт (UTA) від Bybit — це універсальний режим акаунта «все в одному», де можна одним натисканням отримати доступ до мультивалютного трейдингу й основних торгових продуктів: споту, деривативів, безстрокових контрактів USDC і USDT, опціонів USDC та ф’ючерсів USDC. 

Як криптотрейдер ви, мабуть, звикли «жонглювати» багатьма активами в кількох акаунтах, навіть на тій самій біржі. Якщо у вас декілька акаунтів, доводиться регулярно переказувати між ними активи та слідкувати за маржинальним забезпеченням і загальною ефективністю портфеля окремо. Така конфігурація не дає змоги вдаватися до маржування для взаємозаліку, і це призводить до менш ефективного управління ризиками.

Попри те, що кілька торгових акаунтів, можливо, і є стандартом галузі, наразі Bybit пропонує єдиний торговий акаунт (UTA) і цим кардинально змінює ситуацію для трейдерів, які прагнуть спростити управління портфелем. Завдяки інноваційному акаунту UTA можна легко торгувати й керувати в криптовалютній екосистемі кількома активами з єдиного портфеля без звичайних ускладнень і ризиків, пов’язаних із традиційними торговими акаунтами.

У цій статті ми розповімо, як користуватися єдиним торговим акаунтом Bybit для спрощення торгівлі, ефективного управління ризиками й оптимального виконання угод.

 — це універсальний режим акаунта «все в одному», де можна одним натисканням отримати доступ до мультивалютного трейдингу й основних торгових продуктів: споту, деривативів, безстрокових контрактів USDC і USDT, опціонів USDC та ф’ючерсів USDC. Він дає трейдерам потужну можливість об’єднати трейдинг і перехресне маржування на одному акаунті. Ви маєте доступ до п’яти торгових продуктів, управління ризиками та портфелем, не перемикаючись між акаунтами.

UTA — це вдосконалення, оптимізоване для безперешкодної торгівлі та призначене для всіх — від роздрібних трейдерів на споті до інституційних трейдерів, що віддають перевагу консолідованим акаунтам. Функціонал акаунта простий у використанні та підходить для користувачів будь-якого рівня. Крім того, поки ви маєте на UTA підтримувані заставні активи та достатню вартість у USD, ви можете відкривати позиції, навіть не маючи коштів у відповідній монеті.

Загалом UTA — це інноваційний продукт, що спрощує торгівлю, управління ризиками та фінанси акаунта, даючи торгувати зручно та підвищуючи ефективність торгових стратегій. 

 дізнайтеся, чи можете ви 

Переваги використання UTA для управління ризиками

UTA від Bybit створений, щоб надавати трейдерам кращі можливості управління ризиками. Ось кілька основних переваг використання UTA для управління ризиками.

Зручніший перегляд зведеного портфеля 

UTA від Bybit пропонує зведене подання всіх позицій у різних торгових парах і продуктах. Трейдери можуть переглядати свої активи в різних криптовалютах, як-от BTC, ETH або USDT, а також вкладення в різні торгові пари, наприклад BTC/USD або ETH/USDT. Завдяки наочному поданню зведеного портфеля можна легко виявляти потенційні ризики та вживати відповідних заходів для управління позиціями.

Зведене подання портфеля дає трейдерам важливу інформацію, зокрема загальний баланс акаунта, маржинальні вимоги та нереалізований P&L за різними позиціями. Також можна переглядати деталі своїх позицій, як-от ціну входу, розмір і ціну ліквідації, а також встановлювати ордери стоп-лос і тейк-профіт. Наприклад, якщо трейдер має великі вкладення в певну криптовалюту, він може розглянути можливість зменшення розміру позиції або встановлення ордерів стоп-лос для обмеження ризиків на випадок падіння ціни.

Ефективне налаштування інструментів управління ризиками

UTA від Bybit пропонує цілу низку інструментів управління ризиками, зокрема ордери стоп-лос і тейк-профіт, автоматичні позики та перехресне забезпечення, а також гнучкі налаштування кредитного плеча. Ці інструменти дають трейдерам змогу зменшувати потенційні збитки та захищати прибутки, воднораз оптимізуючи торгові стратегії з огляду на толерантність до ризику та цілі.

Розрахунок маржі здійснюється на рівні акаунта, а не окремої позиції, і це підвищує надійність системи управління ризиками. Причина в тому, що будь-які нереалізовані прибутки в торгівлі можуть компенсувати один одного, запобігаючи розростанню ризиків. Збиток за однією позицією не має запускати ліквідацію. Натомість у маржинальних вимогах враховується загальний ризик єдиного торгового акаунта. Крім того, у UTA від Bybit запроваджено стратегії управління ризиками в диверсифікованому портфелі, і це робить профіль ризику сприятливішим для трейдера.

Краща диверсифікація активів

UTA від Bybit підтримує торгівлю різними криптовалютами, як-от Bitcoin, Ethereum та іншими альткоїнами, а також безстроковими контрактами та іншими деривативами. Широкий спектр інвестиційних продуктів дає трейдерам змогу диверсифікувати портфелі та ефективніше управляти ризиками, розподіляючи кошти між різними активами та продуктами.

Як за допомогою UTA ефективніше використовувати маржу

Оскільки UTA від Bybit — це акаунт на кілька активів, де можна керувати різними криптоактивами в криптовалютній екосистемі, він допомагає ефективніше використовувати маржу, що своєю чергою може збільшувати прибутки та зводити до мінімуму ризик збитків.

Підтримувані продукти: спотова торгівля, маржинальна торгівля, 

безстрокові контракти USDT, безстрокові контракти USDC, ф’ючерси USDC та 

Режим позиції: односторонній режим

Важливою функцією UTA від Bybit є портфельна маржа, розроблена для трейдерів, що професійно торгують деривативами. На відміну від традиційних маржинальних акаунтів, де маржинальні вимоги розраховуються окремо для кожної позиції, за портфельної маржі маржинальні вимоги обчислюються для всього акаунта, що дає змогу заможним клієнтам на випередження управляти ризиками. Це означає, що можливість використання маржі за кількома позиціями потенційно збільшує прибутки. 

Сукупна вартість UTA у USD обчислюється за такою формулою: 

Загальна вартість активів (у USD) = Кількість активів × Індексна ціна в USD × Коефіцієнт конвертації

У портфельній маржі на UTA використовується загальна вартість активів і береться до уваги загальний ризик акаунта, що призводить до точнішого й ефективнішого розподілу маржі. Крім того, вона дає вам змогу використовувати режими як простого акаунта, так і мультивалютної маржі, що відкриває додаткові опції управління маржинальними вимогами.

Підтримувані продукти: спотова торгівля, маржинальна торгівля,

безстрокові контракти USDT, безстрокові контракти USDC, ф’ючерси USDC та

Режими позиції: односторонній режим і режим хеджування (тільки для безстрокових контрактів USDT)

Окрім портфельної маржі, є також

 (режим за умовчанням), що дає змогу розподіляти баланс маржі між позиціями, використовуючи як заставу понад 70 криптоактивів. Відкриваючи позиції за різними торговими продуктами, можна збільшувати кредитне плече від хеджування та підвищувати ефективність капіталу. У разі втрати позиції ви також зменшуєте ймовірність маржин-кола та примусової ліквідації. 

Крос-маржа — ідеальний інструмент управління ризиками в довгострокових торгових стратегіях на волатильному ринку криптовалют. Режим крос-маржі можна використовувати й на споті, і на деривативах.

Підтримувані продукти: спотова торгівля, безстрокові контракти USDT, безстрокові контракти USDC і ф’ючерси USDC

На споті та деривативах доступний ще режим ізольованої маржі. І хоча ізольована маржа виділяється тільки на одну позицію або незалежну торгову пару, перевага полягає в тому, що маржин-кол або примусова ліквідація однієї позиції не впливає на інші. Ви навіть можете встановити різне кредитне плече залежно від того, довга це позиція чи коротка. 

Отже, ізольована маржа підійде консервативнішим трейдерам, що прагнуть гнучкості в окремій позиції та воднораз хочуть обмежити ризики. Зверніть увагу, що режим ізольованої маржі не підтримує маржинальну торгівлю на споті.

UTA від Bybit дає трейдерам змогу ефективніше використовувати маржу завдяки оптимізації функціонала позик і погашення. Якщо капітал у певному активі падає нижче нуля внаслідок угод і/або коливань на ринку, система автоматично позичає вам активи. Щоправда, на них, імовірно, доведеться сплатити відсотки. У ручному режимі позики не надаються.

Автоматична позика може бути видана за таких умов:

1. Баланс вашого гаманця зменшився внаслідок транзакцій

2. За безстроковими контрактами є нереалізовані збитки

3. Зменшилася вартість позицій за опціонами USDC

4. Коли ввімкнено функцію маржинальної торгівлі на споті, активи позичаються під час маржинальної торгівлі.

Загальні відомості про процес ліквідації на UTA

Процес ліквідації на UTA від Bybit запускається, коли ставка підтримувальної маржі акаунта сягає 100%. Щоб зрозуміти, як влаштовано процес ліквідації, важливо розглянути поняття ставки початкової маржі та ставки підтримувальної маржі. 

Початкова маржа — це сума застави, необхідна для відкриття позиції, а підтримувальна маржа — це мінімальна сума застави, необхідна для утримання позиції відкритою. Ставка початкової маржі та ставка підтримувальної маржі акаунта розраховуються на основі початкової та підтримувальної маржі позиції, відповідно.

Якщо ставка початкової маржі акаунта сягає 100%, усі активні ордери, що потребують додаткової маржі, скасовуються. Це означає, що відкривати нові позиції або збільшувати розмір наявних позицій на акаунті можна буде лише після збільшення вартості активів.

Якщо ставка підтримувальної маржі перевищує 80%, усі маржинальні ордери на споті, що впливають на баланс маржі, скасовуються, а активи продаються для виконання зобов’язань.

Припустімо, що ставка підтримувальної маржі на акаунті користувача досягає 100%. У цьому разі запускається ліквідація, тобто система автоматично продає позицію частково або повністю для покриття збитків і повернення маржі до безпечного рівня. Спочатку система знижує ліміт ризику всіх безстрокових торгових позицій, а потім закриває позиції згідно з порядком ліквідності торгових пар.

Коли підтримувальна маржа падає нижче за 100%, ліквідація може припинитися. Треба зауважити, що ціна ліквідації може відрізнятися від ціни банкрутства, що є ціною, за якої вся позиція повністю ліквідується.

Якщо підтримувальна маржа раптом перевищує порогове значення, система ліквідації бере на себе позиції за безстроковими контрактами USDC та опціонами USDC на акаунті.

Використання єдиного торгового акаунта (UTA) від Bybit може бути ефективним способом управління ризиками в торгівлі криптовалютами. Завдяки доступу до низки інструментів управління ризиками, як-от перехресного забезпечення та нетто-портфельного маржування, можна краще захистити капітал і потенційно збільшити прибутки. 

Важливо приділити час вивченню того, як ефективно користуватися цими інструментами, та скласти міцний план торгівлі з урахуванням вашої толерантності до ризику та інвестиційних цілей. Правильний підхід та інструменти дають змогу легко та впевнено торгувати кількома криптоактивами.

Як користуватися єдиним торговим акаунтом Bybit для ефективного управління ризиками

Дізнайтеся про відмінності між фінансуванням Bybit, деривативами та єдиним торговим акаунтом для кращої ефективності капіталу. 

Початковий

Bybit-Unified-Trading-Account.png

Фінансування Bybit проти деривативів та єдиного торгового акаунта: Торгівля кількома активами на одному акаунті

Хочете перейти на єдиний торговий акаунт Bybit? Ознайомтеся з цією статтею, щоб дізнатися, для якого трейдера найкраще підходить.

Як провідна криптовалютна біржа, Bybit поступово вдосконалювала та розширювала свої продукти й послуги для задоволення зростаючих потреб своїх користувачів. Деякі з його багатьох продуктів включають спотові, деривативи та опціони. Донедавна користувачі Bybit часто мали кілька акаунтів, щоб скористатися всіма функціями біржі. Однак управління кількома акаунтами може бути як обмеженим, так і складним для багатьох користувачів. Для покращення досвіду користувача нещодавно було введено єдиний торговий акаунт Bybit.

Що таке єдиний торговий акаунт Bybit?

 — це комплексна функція, яка дає користувачам змогу керувати всіма коштами та активами за допомогою єдиного акаунта, на якому вони можуть одночасно переглядати свої активи та ризики в USD.

Єдиний торговий акаунт Bybit пропонує захопливі функції, які приносять 

 трейдерів криптовалют. Наприклад, оскільки керування всіма акаунтами здійснюється спільно, користувачі можуть позичати криптовалюти на основі загальної вартості портфеля, а не на основі вартості одного акаунта. Єдиний торговий акаунт Bybit підтримує понад 60 унікальних активів, які можна використовувати як заставу для позик. Торгівлі з будь-якою криптовалютою можуть бути завершені за умови наявності достатньої кількості коштів. Додаткові функції включають автопозичальник, заставу крос-активів, чистий прибуток і збиток, а також маржу з використанням нереалізованого прибутку.

Кому слід використовувати єдиний торговий акаунт Bybit?

За допомогою єдиного торгового акаунта Bybit користувачі можуть отримати доступ до п’яти торгових продуктів всього за один клік. До таких продуктів належать 

. Цей акаунт доступний для всіх користувачів через вебсайт, API або застосунок. Більш того, простота використання та функціональність роблять її вигідною для всіх трейдерів.

Кілька трейдерів продуктів

Багато користувачів Bybit мають кілька акаунтів, і вони регулярно переміщують свої криптоактиви між їхніми акаунтами для доступу до різних функцій. За допомогою єдиного торгового акаунта Bybit усі активи управляються разом, а необхідність переміщення криптоактивів усувається. Крім спрощення діяльності, єдиний торговий акаунт Bybit полегшує трейдерам процес моніторингу загальних активів і підвищує ефективність використання можливостей.

Розгляньмо приклад користувача, який хоче торгувати різними типами продуктів. Перш ніж перейти на єдиний торговий акаунт Bybit, вони вживають таких заходів для торгівлі як спотом, так і деривативами:

З іншого боку, якщо користувач переходить на єдиний торговий акаунт Bybit, його завдання буде зменшено до таких п’яти кроків:

Перехід на єдиний торговий акаунт Bybit дозволяє трейдерам використовувати кошти з одного акаунта для всіх видів продуктів на Bybit, мінімізуючи труднощі, необхідні для переказу коштів з одного акаунта на інший для здійснення угоди. 

безстрокові трейдери продуктів

Єдиний торговий акаунт Bybit підтримує як USDT, так і USDC безстрокових. Замість того, щоб керувати окремими акаунтами для цих продуктів окремо, користувачі можуть скористатися одним акаунтом. Переглядаючи та виконуючи всі безстрокові контракти в одному місці, користувачі можуть помірно ризикувати та легше контролювати свої активи. Крім того, єдиний торговий акаунт Bybit дає змогу компенсувати прибуток і втрату безстрокових контрактів один з одним. Це дає змогу використовувати нереалізований прибуток для відкриття нових позицій. 

Розгляньмо сценарій, коли ви є користувачем, який має кілька постійних позицій USDT одночасно:

Перед переходом на єдиний торговий акаунт Bybit загальна ситуація на Контрактному акаунті — це збиток у розмірі $1800 (−1200 − $600 = −1800). Це пов’язано з тим, що плаваючий прибуток від позицій 1 і 2 не можна використовувати для відкриття нового позицій. 

Однак після переходу на єдиний торговий акаунт Bybit ваш загальний прибуток становитиме $1200 (або $1000 + $2000 − $1200 − $600 = $1200). Завдяки цьому $1200 ви зможете відкрити нове позиціонування.

Хеджування портфельних трейдерів

Хеджування дає трейдерам змогу зменшувати ризики, пов’язані з їхніми портфельними позиціями. Єдиний торговий акаунт Bybit пропонує користувачам покращене управління ризиками. Це робиться за допомогою режиму портфельної маржі, що в кінцевому підсумку покращує коефіцієнт використання коштів для користувачів.

Розгляньте ситуацію, коли користувач має кілька опціонів на акції BTC і використовує хеджування BTCUSDT. Перш ніж перейти на єдиний торговий акаунт Bybit, користувач повинен виконати такі дії:

У цьому випадку кожен опціон на акції та перманентне позиціонування матимуть незалежно обчислену маржу, в якій загальна маржа вища.

Якби користувач оновив свій акаунт, йому просто потрібно було б відкрити режим портфельної маржі на своєму єдиному торговому акаунті Bybit, щоб торгувати обома опціонами на акції BTC і використовувати безстрокове хеджування BTCUSDT. Позиція BTC у групі ризику розраховується на основі режиму портфельної маржі, тим самим знижуючи зайнятість маржі.

Портфель ф’ючерсних трейдерів

Завдяки єдиному торговому акаунту Bybit користувачі можуть скористатися кредитним плечем до 5 разів. Це підвищене кредитне плече дає користувачам змогу потенційно збільшити прибуток від своєї торгової діяльності. Крім того, користувачі можуть безпосередньо виявити кредитне плече для довгих і коротких безстрокових BTCUSDT.

Щоб краще зрозуміти, як єдиний торговий акаунт Bybit використовує арбітражні трейдери спотових ф’ючерсів, розгляньмо приклад використання спотового кредитного плеча для торгівлі більшою кількістю споту BTC, одночасно скорочуючи безстрокові контракти BTCUSDT і стягуючи витрати на фінансування.

Перед оновленням користувач повинен звернути увагу на суму позики до вартості (LTV) свого спотового акаунта, використовуючи спотове кредитне плече для торгівлі більшою кількістю BTC. Це необхідно для того, щоб його акаунт не був під загрозою ліквідації. У той же час для запобігання ліквідації їм потрібно враховувати зміни цін примусової ліквідації за безстроковим контрактом BTCUSDT. 

Проблема виконання обох цих завдань одночасно може бути величезною для трейдерів. Отже, перехід на єдиний торговий акаунт Bybit дозволить їм просто звернути увагу на рівень захоплення підтримуючої маржі акаунта, тоді як вони безпосередньо спотове кредитне плече до довгого споту BTC та коротких безстрокових контрактів BTCUSDT.

Єдиний торговий акаунт Bybit відкритий для трейдерів API завдяки 

. Торгівля через API підтримує швидше виконання ордерів і може пропонувати більший контроль за торговою діяльністю. Трейдери API можуть продовжувати користуватися цими перевагами, отримуючи доступ до п’яти основних продуктів Bybit і спрощуючи керування акаунтом.

У сценарії, коли користувач, який ще не перейшов на єдиний торговий акаунт Bybit, використовує OpenAPI для торгівлі спотами та деривативами, йому потрібно буде отримати доступ до споту V3 OpenAPI для торгівлі спотами, а також до контракту V3 OpenAPI для торгівлі ф’ючерсами. 

Однак, якщо вони вирішили оновити свій акаунт, вони зможуть безпосередньо отримати доступ до останньої версії V5 OpenAPI. Використовуючи попередньо визначений набір правил і встановлений інтерфейс для розміщення, зміни та скасування ордерів, V5 OpenAPI підтримує трансакції всіх продуктів Bybit усього за одне натискання.

Чому варто використовувати єдиний торговий акаунт Bybit?

Єдиний торговий акаунт Bybit відкриває світ можливостей. Наприклад, деривативний акаунт і деривативний акаунт USDC підтримують лише конкретний криптоактив для застави. З іншого боку, ваш єдиний торговий акаунт Bybit працює з понад 60 типами активів. Крім того, доступна крос-маржинальна торгівля багатьма продуктами. 

З новим акаунтом ви також можете скористатися підвищеним кредитним плечем для спотових позицій, що може підвищити прибутковість вашої діяльності. Також покращено управління ризиками, оскільки ліквідація ініціюється в режимі портфельної маржі. Крім того, керування акаунтом спрощується через єдиний торговий акаунт Bybit. Власники акаунтів також мають доступ до дедалі конкурентніших відсоткових ставок залежно від рівня VIP як додаткової вигоди.

Bybit пропонує широкий вибір продуктів і функцій для задоволення потреб і очікувань сучасних трейдерів. Завдяки єдиному торговому акаунту Bybit ви можете користуватися цими продуктами та функціями на єдиному акаунті, а не керувати кількома акаунтами одночасно. Цей акаунт, доступний для всіх користувачів, може значно покращити ваш досвід на Bybit у майбутньому. Перейдіть на єдиний торговий акаунт Bybit, щоб почати вже сьогодні!

Єдиний торговий акаунт Bybit: кому він найкраще підходить?

Портфельна маржа дає трейдерам змогу торгувати великими позиціями з меншою маржею. Але чи є він стійким і справді корисним для трейдерів? Докладніше. 

Інвестування на фінансових ринках може бути грати в високі ставки з тонкою лінією між успіхом і невдачею. Трейдери повинні бути стратегічними, гнучкими й розумними в управлінні своїми позиціями, особливо під час торгівлі на маржі. Саме тут з’являється портфельна маржа. 

Застосовуючи цілісний підхід до вимог до маржі, трейдери можуть потенційно знизити свої вимоги до маржі, збільшити свою купівельну потужність, зменшити свої витрати та додати більше гнучкості своїм торговим стратегіям. 

У цій статті ми розглянемо, як портфельна маржа може принести користь криптотрейдерам і допомогти їм бути на крок попереду.

Розуміння маржі в угодах

Іноді трейдерам потрібно позичати кошти у своїх брокерів, щоб торгувати цінними паперами або криптоактивами — практикою, відомою як торгівля на маржі або 

. «Маржа» також стосується різниці між вартістю інвестиції та сумою позики. Вимоги до маржі — це мінімальна сума коштів, які трейдери повинні внести у свого брокера як заставу, щоб відкрити маржинальний акаунт і торгувати на маржі.

Концепція маржі тісно пов’язана з 

, тобто використання позикового капіталу для збільшення прибутку від інвестицій (ROI). Під час маржинальної торгівлі ви використовуєте кошти, запозичені у вашого брокера, щоб збільшити свою купівельну спроможність і збільшити кредитне плече.

Однак маржинальна торгівля також супроводжується додатковими ризиками. Якщо ринок проти вас, це може викликати виклик маржі, і вам потрібно внести додаткові кошти для виконання вимог маржі. Якщо ви не компенсуєте дефіцит маржі, брокер може ліквідувати вашу позицію, щоб покрити непогашений борг.

Вимоги до маржі можуть відрізнятися залежно від типу активу, що торгується, ринкових умов і політики брокера. Для успішної торгівлі маржею важливо розуміти вимоги до маржі та сценарії, які можуть викликати виклик маржі.

Що означає портфельна маржа для трейдерів?

Портфельна маржа — це спосіб розрахунку вимог до маржі. Він враховує загальний ризик портфеля, а не кожної позиції окремо. Переглядаючи ризики на рівні портфеля, брокери або біржі можуть потенційно знизити вимоги до маржі, що призводить до збільшення купівельної спроможності та гнучкості торгівлі.

Портфельна маржа приносить користь трейдерам, дозволяючи їм торгувати більшими позиціями з меншою маржею. Це може підвищити купівельну потужність і ефективність капіталу, потенційно відкриваючи можливості для торгівлі.

Рег. T порівняно з портфельною маржею

Багато інвесторів можуть використовуватися для 

, що регулює кількість кредитних брокерів-дилерів, які можуть запропонувати для купівлі традиційних цінних паперів.

  У розділі Рег Т кожна позиція оцінюється окремо, при цьому маржа, необхідна для кожної позиції, визначається на основі її індивідуального ризику. Це створює ситуацію, яка може призвести до підвищення маржинальних вимог для трейдерів із диверсифікованими портфелями, навіть якщо загальний ризик їхнього портфеля відносно низький.

Однак у випадку портфельної маржі при розрахунку вимог до маржі враховується загальний ризик портфеля трейдера. Кредитор виводить нереалізований прибуток за довгими та короткими позиціями, що утримуються в різних активах один з одним. Зазвичай диверсифікований портфель створює вимоги до нижчої маржі, оскільки чистий ризик портфеля нижчий, ніж сума ризиків впливу на окремі позиції.

Портфельна маржа часто доступна трейдерам, які відповідають певним критеріям, наприклад, мають мінімальний баланс акаунта та відповідають певним вимогам до досвіду. Трейдери, які мають право на портфельну маржу, повинні ретельно розглянути, чи відповідає вона їхньому стилю торгівлі та толерантності до ризику. Необхідно підготуватися до управління потенційними ризиками, пов’язаними з підвищеним кредитним плечем.

Як режим портфельної маржі Bybit UTA допомагає трейдерам підтримувати баланс портфеля?

Режим портфельної маржі 

 (єдиний торговий акаунт) — це політика маржі на основі ризиків, призначена для зменшення вимог до маржі на збалансованому портфелі.

  Він пропонує підвищену ефективність капіталу та збільшене кредитне плече.

У активному режимі портфельної маржі використовуються фінансові моделі для визначення загального ризику портфеля деривативів USDC шляхом компенсації довгих і коротких позицій у безстрокових і опціонних контрактах. Він оцінює діапазон, зміни ціни маркування та ринкову волатильність базового активу. 

Як режим портфельної маржі Bybit UTA може допомогти трейдерам підтримувати збалансований портфель:

Після увімкнення режиму портфельної маржі Bybit UTA відповідні користувачі Bybit можуть підвищити ефективність капіталу та потенційно отримати більший прибуток. 

Переваги використання портфельної маржі

Портфельна маржа обчислює вимоги до маржі на основі загального ризику всього портфеля інвестора, а не окремих позицій. Цей підхід має кілька переваг.

Наприклад, припустімо, що трейдер має диверсифікований портфель акцій, опціонів і ф’ючерсних контрактів. Акаунт портфельної маржі може дозволити їм зберігати позиції з меншою кількістю вимог до маржі, ніж стандартний маржинальний акаунт, що призводить до зниження витрат на утримання позицій. На відміну від цього, стандартний маржинальний акаунт може вимагати більш високих вимог до маржі, що робить більш дорогим розміщення тих самих позицій. 

Пам’ятайте, що портфельна маржа пов’язана з унікальними та значними ризиками, зокрема підвищеним кредитним плечем, що збільшує потенційні втрати. Також можуть бути більш суворі часові рамки для виявлення недоліків маржі, що підвищує ризик примусової ліквідації.

Хто претендує на портфельну маржу на Bybit?

Bybit — це провідна криптовалютна біржа, яка пропонує своїм користувачам, що відповідають критеріям, можливість отримувати більшу ефективність капіталу та отримувати більші прибутки. Кожен, хто має акаунт Bybit, може претендувати на портфельну маржу. 

Для початку роботи в режимі портфельної маржі користувачі повинні відповідати таким критеріям:

Зауважте, що Bybit має дві маржинальні системи: Ізольована маржа та крос-маржа. За замовчуванням крос-маржа — це режим, що використовується на Bybit, у якому для запобігання ліквідації використовується доступний баланс трейдера. Однак якщо рівні торгової пари нижчі за підтримувальну маржу, позиція ліквідується.

Що слід враховувати при використанні портфельної маржі

Трейдери, які використовують портфельну маржу, повинні знати про пов’язані з цим ризики, а також про потенційні переваги. Вони також повинні уважно стежити за своїми позиціями та бути готовими відповідати на маржинальні дзвінки, якщо це необхідно. 

Ось кілька ключових моментів:

Загалом портфельна маржа може бути цінною для трейдерів, які прагнуть збільшити свою купівельну потужність, підвищити гнучкість своїх торгових стратегій і потенційно заощадити на маржинальних витратах. Однак трейдери також повинні знати про пов’язані з цим ризики та уважно стежити за своїми позиціями. Обов’язково ретельно ознайомтесь з вимогами до портфельної маржі та чітким планом управління ризиками.

Портфельна маржа може не підходити для всіх акаунтів або стилів торгівлі. Наприклад, трейдери, які мають значну кількість нехеджованого ризику, як-от дуже концентрована позиція єдиного активу, можуть не отримати стільки користі від портфельної маржі. Однак портфельна маржа пропонує більшу гнучкість для додавання більшої кількості позицій. 

Як і у випадку з будь-якою торговою стратегією, проведіть власне дослідження, зверніться за порадою до досвідчених трейдерів або фінансових фахівців і ретельно обміркуйте вашу толерантність до ризику та фінансові цілі, перш ніж використовувати портфельну маржу.

Посібник Bybit

VIP-програма Bybit

Bybit Earn

P2P Посібник

Bybit NFT

Торговий бот Bybit

Копітрейдинг

MT4

Деривативи

Хмарний сервіс Bybit Cloud

Bybit UTA

Освоєння UTA Bybit: як налаштувати заставні активи

Єдиний торговий акаунт Bybit

Як користуватися єдиним торговим акаунтом Bybit для ефективного управління ризиками

Посібник Bybit

Фінансування Bybit проти деривативів та єдиного торгового акаунта: Торгівля кількома активами на одному акаунті

Єдиний торговий акаунт Bybit

Єдиний торговий акаунт Bybit: кому він найкраще підходить?

Посібник Bybit

Яку вигоду трейдер отримує від портфельної маржі?

Єдиний торговий акаунт Bybit

Що таке єдиний торговий акаунт Bybit і як він працює?

Торгівля